김병주
출생 1963년
대한민국 경상남도 진해시
성별 남성
국적 대한민국·미국
학력 해버퍼드 칼리지 학사, 하버드 경영대학원 MBA
직업 기업인, 투자자
소속 MBK 파트너스
배우자 박경아 (Kyung Ah Park)

김병주(영어: Michael ByungJu Kim, 1963년~)는 사모투자회사 MBK 파트너스의 창립자·회장이다. MBK 파트너스는 북아시아에 초점을 둔 사모펀드로서 운용자산(Assets under Management)이 300억 달러를 상회한다.[1][2] 그는 ‘아시아 사모펀드의 대부’로 불리며,[1] 포브스가 집계한 2023년 대한민국 50대 부호 1위, 2025년 리스트에서도 최상위권에 올랐다.[3][4]

생애

경상남도 진해에서 태어났다. 해버퍼드 칼리지에서 영문학을 전공하여 학사 학위를 받았고(ΦΒΚ), 하버드 경영대학원에서 MBA를 취득하였다. 풀브라이트 장학생 경력이 있다.[5][6]

경력

김병주는 골드만 삭스에서 인수합병(M&A) 업무로 경력을 시작했다. 1990년대 중반 살로몬 스미스 바니에서 아시아태평양 투자은행부 전무이사 겸 최고운영책임자(COO)를 지냈고, 이후 칼라일 그룹의 Carlyle Asia Partners 사장을 역임하였다. 2005년 MBK 파트너스를 공동 설립하여 한국·일본·중국을 중심으로 바이아웃 투자를 진행하고 있다.[7][5]

주요 거래

  • (2004년) 한미은행(KorAm Bank) 매각: 칼라일 컨소시엄이 보유한 지분을 시티그룹에 매각(약 27억 달러).[8]
  • (2015년) 테스코의 한국 사업부 홈플러스 인수(약 61억 달러·£40억).[9]
  • (2013년) ING생명코리아(훗날 오렌지라이프) 인수(약 18억 달러) 후 2017년 IPO, 2019년 신한금융지주에 지분 매각(2조3천억 원).[10][11][12]
  • (2019년) 고디바 일본·아시아 태평양 사업권 인수.[13]
  • (2015·2017년) 유니버설 스튜디오 재팬(USJ) 관련 지분을 컴캐스트가 순차 인수.[14][15]
  • (2019년) 롯데카드 지분 79.83%를 우리은행과 컨소시엄으로 인수(경영권 MBK 보유).[16]

재산 및 자산 형성

개요

김병주의 재산은 MBK 파트너스의 지분 가치와 펀드 수익(성과보수·공동투자 수익 등)에서 주로 형성되었다. 블룸버그 억만장자 지수는 2025년 기준 그의 순자산을 약 92억 달러로 산정했고,[1] 포브스는 2023년 97억 달러(대한민국 1위), 2025년 95억 달러대로 집계했다.[3][4]

결정적 이벤트: GP 스테이크(운용사 지분) 매각

2022년 1월, MBK 파트너스는 뉴욕의 Dyal Capital Partners(현 Blue Owl의 GP Stakes 부문)에 운용사 지분 약 12.5~13%를 약 10억~11.8억 달러에 매각했다.[17][18][19][20][1][21][22]

수익 구조

사모펀드의 보수 체계는 통상 관리보수(연 2% 내외) + 성과보수(캐리, 20% 내외) 구조가 표준으로 간주된다.[23][24] 2024년에는 어려운 자금조달 환경으로 평균 관리보수 1.74% 수준까지 하락했다는 분석도 있다.[25][26][1][17][22]

펀드별 결성 규모(선정 연혁)

연번 펀드 결성 시기 최종 규모(미화) 근거
1 MBK Partners Fund I 2005~2006 약 15.6억 달러 [27]
2 MBK Partners Fund II 2008~2009 약 15억 달러 [28]
3 MBK Partners Fund III 2012~2013 약 27억 달러 [29]
4 MBK Partners Fund IV 2016 약 41억 달러 [30]
5 MBK Partners Fund V 2020 약 65억 달러 [31]
6 MBK Partners Fund VI 2023~2024 1차 마감 1차 마감 약 35억 달러(타깃 70억 달러) [32]

현금화와 평가 갱신

2020년 5호 펀드(65억 달러) 결성으로 수수료 기반 수익이 확대되었고,[31] 2022년 GP 스테이크 매각으로 대규모 현금화와 함께 운용사 가치가 약 94억~100억 달러 수준으로 시장에서 재평가되었다.[1][18][19] 2025년 기준 블룸버그는 그의 순자산을 약 92억 달러로, MBK의 운용자산을 300억 달러 이상으로 집계한다.[1]

자선 및 사회활동

뉴욕 메트로폴리탄 미술관에 1,000만 달러를 기부해 「Michael B. Kim and Kyung Ah Park Gallery」 명명 약정을 맺었고,[6] 해버퍼드 칼리지 이사(2024년 의장)로 재직한다.[5] 2021년에는 서울특별시에 공공도서관 건립을 위해 300억 원 기부를 약정하였다.[33]

수상 및 평가

  • 2015년 《블룸버그 마케츠》 ‘‘50 Most Influential’’ 선정.[34]
  • 아시아 사모투자 산업을 개척한 경영자로 평가된다.[7]

논란

  • 홈플러스 구조조정 및 매각 절차: 2025년 3월 기업회생 절차에 들어간 홈플러스는 6월 법원으로부터 매각 계획 인가를 받았다.[35] 같은 해 5월 검찰은 홈플러스 관련 단기채 발행 등을 둘러싼 수사와 관련해 김병주에 대한 출국금지 조치를 내렸다.[36]
  • 롯데카드 정보유출 사건: 2025년 9월 롯데카드에서 약 297만 명의 고객 정보 유출이 확인되었고, 최대주주 측인 MBK 파트너스는 보안 투자 소홀 지적을 부인했다.[37][38]

저서

  • 《오퍼링스(Offerings)》, 2020, Arcade Publishing(소설).[39]

같이 보기

  • MBK 파트너스
  • 홈플러스

각주

  1. ↑ 가 나 다 라 마 바 사 “Michael Kim - Bloomberg Billionaires Index” (영어). 2025년 9월 23일에 확인함. 
  2. ↑ “Michael Kim” (영어). 2025년 9월 23일에 확인함. 
  3. ↑ 가 나 “Korea's 50 Richest 2023” (영어). Forbes. 2023년 4월 17일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  4. ↑ 가 나 “Korea's 50 Richest 2025” (영어). Forbes. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  5. ↑ 가 나 다 “Michael Kim ’85 Appointed Chair of Haverford’s Board of Managers” (영어). Haverford College. 2024년 2월 29일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  6. ↑ 가 나 “The Metropolitan Museum of Art Announces $10 Million Gift from Michael ByungJu Kim” (영어). The Metropolitan Museum of Art. 2022년 9월 6일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  7. ↑ 가 나 “Michael ByungJu Kim” (영어). Asia Pacific Foundation of Canada. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  8. ↑ “Citigroup to Buy KorAm Bank for $2.7 Billion” (영어). Los Angeles Times. 2004년 2월 23일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  9. ↑ “Tesco sells South Korean arm to private equity group for $6.1 billion” (영어). Reuters. 2015년 9월 6일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  10. ↑ “South Korea approves MBK's $1.8 bln purchase of ING unit” (영어). Reuters. 2013년 12월 11일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  11. ↑ “ING Life Korea raises $974m after pricing IPO” (영어). Reuters. 2017년 4월 24일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  12. ↑ “Regulator approves Shinhan's takeover of Orange Life” (영어). The Korea Herald. 2019년 1월 16일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  13. ↑ “Chocolatier Godiva to sell Asian-Pacific operations to MBK Partners” (영어). Reuters. 2019년 2월 20일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  14. ↑ “Comcast to buy 51% of Universal Studios Japan for $1.5 billion” (영어). Reuters. 2015년 10월 12일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  15. ↑ “Comcast to buy remaining stake in Universal Studios Japan in $2.3 billion deal” (영어). Reuters. 2017년 10월 12일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  16. ↑ “Woori Bank and MBK Partners completed the acquisition of 79.83% stake in Lotte Card” (영어). MarketScreener. 2019년 10월 30일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  17. ↑ 가 나 “Billionaire Michael Kim’s PE Firm Sells Stake to Dyal Capital” (영어). Bloomberg. 2022년 1월 12일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  18. ↑ 가 나 “Korean PE Billionaire Michael Kim Sells $1B Stake in MBK Partners” (영어). Forbes. 2022년 1월 13일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  19. ↑ 가 나 “MBK’s $1.2 bn stake sale brings value on par with TPG” (영어). KED Global. 2022년 3월 22일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  20. ↑ 블룸버그는 이 거래가 운용사 가치 약 94억 달러를 시사한다고 보았으며, 억만장자 지수에서 김병주의 지분 가치를 산정할 때 해당 암시가치를 활용한다.
  21. ↑ GP 스테이크 투자자는 통상 현재 및 향후 펀드의 관리·성과보수 흐름에 지분비율대로 참여하기 때문에, 창업자의 운용사 지분 가치는 장래 수익 흐름의 현재가치로 평가된다.
  22. ↑ 가 나 “GP Stakes Investing: An Opportunity” (영어). Blue Owl. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  23. ↑ “Global Private Equity Report 2025 — Strategic Imperative” (영어). Bain & Company. 2025년 3월 3일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  24. ↑ “Private Equity Glossary — Carried Interest” (영어). ILPA. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  25. ↑ “Private equity management fees fall to lowest level since records began” (영어). Financial Times. 2024년 10월 16일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  26. ↑ MBK의 개별 펀드 약정서(LPA) 조항은 비공개이나, 창업자로서의 운용사 지분과 캐리 배분 및 공동투자(co-invest)를 통해 김병주의 장기적 자산이 형성되었다는 점은 GP 스테이크 거래와 운용사 가치 산정에서 확인된다.
  27. ↑ “MBK raises $1.56bn in debut buyout fund” (영어). Infrastructure Investor. 2006년 8월 10일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  28. ↑ “MBK Partners sets Asian record with $1.5bn Fund II” (영어). Private Equity International. 2009년 7월 20일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  29. ↑ “MBK closes Third North Asia Buyout Fund at US$2.7B” (영어). Global Private Capital. 2013년 10월 10일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  30. ↑ “MBK Partners closes $4.1 bn fund, above target” (영어). KED Global. 2016년 12월 7일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  31. ↑ 가 나 “MBK closes Asia's 3rd biggest buyout fund at $6.5bn” (영어). KED Global. 2020년 5월 21일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  32. ↑ “MBK confirms first close on Asia buyout fund” (영어). Ion Analytics (Mergermarket). 2024년 4월 3일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  33. ↑ “MBK Chairman to donate W30b to build public library in Seoul” (영어). The Korea Herald. 2021년 8월 8일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  34. ↑ “Bloomberg Markets 50 Most Influential” (영어). Bloomberg. 2015. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  35. ↑ “Struggling retailer Homeplus gets approval for sale plan from South Korean court” (영어). Reuters. 2025년 6월 20일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  36. ↑ “South Korea prosecutors impose foreign travel ban on MBK Partners chairman” (영어). Reuters. 2025년 5월 19일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  37. ↑ “Lotte Card says personal data of nearly 3 million customers leaked” (영어). Reuters. 2025년 9월 18일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  38. ↑ “MBK Partners denies negligence linked to Lotte Card data breach” (영어). The Korea Times. 2025년 9월 22일. 2025년 9월 23일에 확인함. 
  39. ↑ “Billionaire Michael Kim Closed His $6.5 Billion Fund Amid the Pandemic” (영어). Forbes Asia. 2020년 7월 8일. 2025년 9월 23일에 확인함. 

참고 문헌

  • Kim, Michael ByungJu. Offerings. New York: Arcade Publishing, 2020.